Cash-based VAT for small businesses
Act amending sections 137 and 143 of the Value Added Tax Act
Small businesses will be able to account for value added tax (VAT) to the state only once they receive payment from their customer. Correspondingly, input VAT on purchases may only be deducted once the invoice has been paid.
- Status
- Passed with amendments
- Submitted
- 15 Sep 2016
- Latest event
- 2 Dec 2016
- Votes
- 0
- Speeches
- 13
- Confirmed
- 16 Dec 2016
- Statute
- 1152/2016
- Source
- eduskunta.fi ↗
What is proposed
The Value Added Tax Act will be amended to include an option for voluntary cash accounting of VAT for businesses with a turnover of no more than 500,000 euros for the financial year. Cash accounting will apply symmetrically to a company's domestic sales and purchases, allocating the tax to the month in which the payment was received or made.
What it means
The change will improve the liquidity of small businesses and reduce problems caused by extended payment terms, as tax will not need to be paid in advance out of their own funds. The reform concerns approximately 510,000 businesses (around 90 per cent of VAT-liable entities), of which an estimated 190,000 are expected to adopt the cash basis. The act will enter into force on 1 January 2017, causing an estimated one-off shift of around 105 million euros in VAT revenue for the state and an annual loss of interest income of 0.5–1 million euros.
How Parliament voted
The bill passed without a vote – no MP proposed rejecting or amending it in plenary.
Debate in the chamber
What was argued and where each group stood, followed by MPs' speeches verbatim from the parliamentary record. Speeches are shown in their original language.
13 speeches · 2 debates
Key points of the debate
Parliament considered a proposal that enables small businesses to account for VAT on a cash basis only after the customer has paid their invoice. The proposal was completely unanimous and was widely praised by both government and opposition parties. The reform was considered to improve small businesses' liquidity, cash management and operating conditions.
- National Coalition PartyIn favour
The change makes tax collection fair, as companies should not have to pay tax on sales receivables they have not yet received.
”Minulle ainakin tämä, kun itsekin olen paljon arvonlisäveroa joutunut käsittelemään, on eräällä tavalla oikeudenmukaisuuskysymys.”
— Markku Eestilä - Finns PartyIn favour
The proposal removes a long-standing grievance and improves the liquidity of micro-enterprises, as tax will no longer need to be accounted for in advance before receiving payment.
”Tämä hallituksen esitys arvonlisäverolain muuttamisesta on eräs valtion kannalta sinänsä pieni mutta monelle yrittäjälle merkittävä parannus aiempaan verrattuna.”
— Sami Savio - Centre PartyIn favour
Cash-based VAT brings much-needed financial predictability and flexibility to small businesses, as well as supporting employment.
”Tämä hallituksen esitys on erittäin hyvä ja kannatettava.”
— Hannu Hoskonen - Social DemocratsIn favour
The legislative amendment safeguards companies' liquidity and eliminates the situation where taxes have to be remitted before the customer has paid their invoice.
”Tuen tätä esitystä erittäin lämpimästi.”
— Anneli Kiljunen - GreensIn favour
The reform is an important step in the right direction to ease the everyday operations of small businesses and create flexibility.
”Hallituksen budjettiesityksen kanssa on monesta asiasta helppo olla eri mieltä, mutta tämä on asia, josta olen sen kanssa hyvin samoilla linjoilla.”
— Olli-Poika Parviainen - Left AllianceIn favour
The proposal promotes entrepreneurship and employment in a sensible way, which is why it deserves unanimous support.
”Hyvät esitykset ovat tervetulleita tästä eteenpäinkin.”
— Kari Uotila
This digest was generated by AI from 13 speeches 13 Sep 2026. Group positions are read from the speeches, not from votes; quotations were checked verbatim against the record.
Keskustelu päättyi. Asia lähetettiin valtiovarainvaliokuntaan.
Yleiskeskustelu päättyi. Eduskunta hyväksyi hallituksen esitykseen HE 139/2016 vp sisältyvän lakiehdotuksen sisällön mietinnön mukaisena. Lakiehdotuksen ensimmäinen käsittely päättyi.
Stages of consideration
The bill's path from the preliminary debate to the decision, as recorded by Parliament.
- 15 Sep 2016Eduskuntakäsittelyn vireilletulo · Valtiovarainministeriö
- 22 Sep 2016Lähetekeskustelu · Täysistunto
- 18 Nov 2016Valiokunnan mietintö tai lausunto · valtiovarainvaliokunta
- 23 Nov 2016Ensimmäinen käsittely · Täysistunto
- 29 Nov 2016Toinen käsittely · Täysistunto
- 1 Dec 2016Eduskunnan vastaus ja kirjelmä
Decisions by law proposal1
- 1Laki arvonlisäverolain 137 ja 143 §:n muuttamisestaHyväksytty muutettuna · 1152/2016 · 16 Dec 2016
Proposed law text
The law proposals in the bill as the Government presented them. The final act may differ after committee consideration.
The law text is shown in Finnish or Swedish from Parliament's official documents; it is not translated into English.
Laki arvonlisäverolain 137 ja 143 §:n muuttamisesta
Eduskunnan päätöksen mukaisesti muutetaan arvonlisäverolain (1501/1993) 137 ja 143 §, sellaisena kuin niistä on 137 § osaksi laissa 886/2009, seuraavasti:
137 §
Verovelvollinen, jonka tilikauden liikevaihto on enintään 500 000 euroa tai johon ei sovelleta kirjanpitolakia tai jolla on kirjanpitolain mukaan oikeus laatia maksuperusteinen tilinpäätös, saa kohdistaa myynnistä suoritettavan veron 15 §:n 1 momentin 1 kohdassa mainituissa tilanteissa sille kalenterikuukaudelle, jonka aikana myyntihinta tai sen osa on kertynyt.
Edellä 1 momentissa tarkoitettu vero kohdistetaan kuitenkin viimeistään sille kalenterikuukaudelle, jonka aikana on kulunut 12 kuukautta tavaran toimittamisesta tai palvelun suorittamisesta, ellei kyseessä ole verollisena ilmoitettua myyntiä koskeva luottotappio.
Verovelvollisuuden päättyessä kertymättä olevista 1 momentissa tarkoitetuista myyntihinnoista suoritettava vero kohdistetaan toiminnan viimeiselle kalenterikuukaudelle.
Jos 1 momentissa tarkoitettua menettelyä soveltavan verovelvollisen, joka ei ole oikeutettu laatimaan maksuperusteista tilinpäätöstä, tilikauden liikevaihto ylittää 500 000 euroa ja ylitys johtuu ennakoimattomasta tai yllättävästä syystä, verovelvollinen voi jatkaa menettelyn soveltamista tilikauden loppuun.
Edellä 1 ja 4 momentissa tarkoitettu tilikauden liikevaihto lasketaan 3 §:n mukaisesti.
143 §
Myynnistä suoritettavan veron kohdistamiseen 137 §:ää soveltavan verovelvollisen, joka ei ole oikeutettu laatimaan maksuperusteista tilinpäätöstä, on kohdistettava vähennys 141 §:n 1 kohdassa tarkoitetuissa tilanteissa sille kalenterikuukaudelle, jonka aikana ostohinta tai sen osa on maksettu.
Verovelvollinen, johon ei sovelleta kirjanpitolakia tai jolla on kirjanpitolain mukaan oikeus laatia maksuperusteinen tilinpäätös, saa kohdistaa vähennyksen 141 §:n 1 kohdassa tarkoitetuissa tilanteissa sille kalenterikuukaudelle, jonka aikana ostohinta tai sen osa on maksettu.
Verovelvollisuuden päättyessä vähennys maksamatta olevista 1 ja 2 momentissa tarkoitetuista ostoista kohdistetaan toiminnan viimeiselle kalenterikuukaudelle.
§
Tämä laki tulee voimaan päivänä kuuta 20 .
Tätä lakia sovelletaan, kun tavara on toimitettu tai palvelu suoritettu lain tultua voimaan.
Main content of the bill (official)
The summary and title were produced with AI on 13 Sep 2026. They are not official documents – check the details in the original bill. The title and summaries are machine translations of the Finnish AI summaries. Speeches and quotations are always shown in their original language.